投資組合資金管理分為三類，即靜態(tài)資金管理、動(dòng)態(tài)資金管理和混合資金管理。

　　1.投資組合靜態(tài)資金管理

　　所謂的投資組合的靜態(tài)資金管理指的是投資者按照一定的比例對不同類別的股票進(jìn)行配置，而這種比例關(guān)系一直保持不變，并不會(huì)隨著市場的變化而變。

　　例如，一個(gè)“保守”的投資者，在市場機(jī)會(huì)到來后，拿出50％的資金，分別買入低風(fēng)險(xiǎn)低回報(bào)和高風(fēng)險(xiǎn)高回報(bào)兩種類型的股票，分別占資金股票的35％和15％。這種比例關(guān)系將在未來的加倉延續(xù)。激進(jìn)的投資者會(huì)扭轉(zhuǎn)這種比例關(guān)系，高風(fēng)險(xiǎn)投資占資金的35％，低風(fēng)險(xiǎn)投資占資金的15％，并且一直接遵循這種分配關(guān)系。

　　靜態(tài)資金管理最大的優(yōu)點(diǎn)就是簡答明了，而其缺點(diǎn)就是過于僵化，不能夠充分發(fā)揮資金的最大效率。當(dāng)市場趨勢跟投資者的預(yù)期相一致的時(shí)候，那么靜態(tài)的資金管理會(huì)有著非常好的效果，但是一旦市場趨勢和預(yù)期不一致的時(shí)候，那么相應(yīng)的虧損就會(huì)增加或者是回報(bào)減少。

　　2.投資組合動(dòng)態(tài)資金管理

　　投資組合動(dòng)態(tài)管理指的是投資組合的資金配比會(huì)隨著市場的變化而變化，通常會(huì)用較大的占比資金去追逐市場中的熱點(diǎn)。相對于大盤指數(shù)，激進(jìn)型投資組合的波動(dòng)幅度大于保守型投資組合的波動(dòng)幅度。投資組合越激進(jìn)，相對偏離幅度就越大。保守型的投資組合與大盤同步，偏離相對較小。

　　動(dòng)態(tài)在基金管理最大的優(yōu)點(diǎn)就是能夠充分的利用資金來獲取最大的效益；而相應(yīng)的缺點(diǎn)就是對于投資者的投資能力有著較高的要求，一旦動(dòng)態(tài)管理的節(jié)奏不對，往往就會(huì)造成較大的虧損。

　　在牛市的時(shí)候激進(jìn)的投資組合整體的漲幅往往是要高于大盤指數(shù)的，同時(shí)也高于保守型的投資組合。而在熊市的時(shí)候，激進(jìn)的投資組合其跌幅往往也要遠(yuǎn)大于大盤指數(shù)，同時(shí)也大于保守型的投資組合。因此，在動(dòng)態(tài)資金管理中，有必要把握市場趨勢的變化，在大盤面臨風(fēng)險(xiǎn)時(shí)采取保守的投資策略，在牛市中采取激進(jìn)的方法。動(dòng)態(tài)的資金管理通常也會(huì)體現(xiàn)在市場的輪動(dòng)上，在市場運(yùn)行的過程中，并不是所有的板塊都會(huì)一起漲一起跌的。而是表現(xiàn)為板塊的輪動(dòng)，這種現(xiàn)象在牛市中更為常見。

　　圖表顯示了激進(jìn)投資組合、保守投資組合和大盤之間的波動(dòng)關(guān)系。

       3.投資組合混合式資金管理

　　這種管理模式融合了上述兩種資金管理方法，其中一部分資金采用靜態(tài)投資組合作為長期投資，另一部分資金采用動(dòng)態(tài)投資組合，主要用于中短線投資。