任何一種證券交易，投資者的目的就是為了賺錢成為某種交易中的贏家。當然在交易中也會出現各種各樣的誤區，讓投資者走向與自己目的相反的方向，期指套利也是會出現誤區的。那么在期貨套利中，投資者如何避免誤區，清楚的選擇適合自己的套利類型呢?

　　投資者選擇適合自己的套利，就要先了解一下什么是套利。套利，又稱套期圖利，也叫套利交易或價差交易。套利指的是在買入或賣出某種期貨合約的同時，賣出或買入相關的另一種合約，并在某個時間同時將兩種合約平倉的交易方式。相對于單向投機而言，期貨套利具有相對較低的交易風險，同時又能取得較為穩定的交易利潤，是一種比較穩健的投資方式。一般來說，可以將套利分為4種類型，分別是期現套利、跨期套利、跨商品套利和跨市套利。而這4種套利類型正依據其風險由小到大排列。投資者必須根據自身定位及風險偏好來選擇適合的套利類型進行交易。

　　期指套利的風險要比單向投機的風險要小很多，當然這并不意味著它就沒有風險，而且有的時候套利的風險要甚至要比單邊投機擔的風險更大。大家都知道，期貨合約是具有交割月到期交割的特點，這就使得一般投資者不能夠持倉到交割月份，這樣差價的回歸是有可能步入了交割月份才出現，而且，價差的回歸利潤普通的投資者是無法得到的。

　　投資者如果不針對自己的資金進行管理，盲目地進重倉套利的話，在臨近交割月份前的“提保”過程，套利頭就可能會被迫的減倉。當然，如果在出現非常極端的漲跌板以及或長時間的假期，交易所和期貨公司都會提保，那么對于已經重倉的一些套利單，就可能面臨追加資金的風險。在套利交易中，投資者還得防范因為極端行情所造成的漲跌停板所導致保證金水平及擴板幅度不同帶來的風險性。

　　傳統套利中的一種，就是投資者經常在兩個品種間的價差接近歷史極限區域時進行交易。當然，從歷史角度來說，在價差或比價的上限或者下限，是低風險的一個安全區域。使得歷史經驗不再靈驗，是因為在目前以及未來的價差或比價就可能會因新的因素出現而大幅突破原來的那個極限區域。在設計套利策略模型主要還是基于統計套利的原則，這就會使套利策略模型在運行的過程中遭遇“黑天鵝”。 所以在價差或比價出現偏離正常時，更多的應該依賴于基本面的分析。在新的市場變化使得價差發生位移時，投資者就要有勇氣否認原來的模型已經不可以適應新的套利方式，而且要對模型作出必要的修改。

　　在做期貨套利時，投資者往往在選擇兩個品種之間的強弱的對比，在對比過程時，是采用價差分析還是使用比價分析呢?當然，這在很大的程上還是與兩個品種之間的單位價值有一定的關系。在兩個品種的單位價值相對的比較接近時就可以采用價差分析和操作，在兩個品種的單位價值相差很大時可以采用比價分析和操作。

　　期貨交易的低風險好利潤也是倍受投資者的青睞。在套利交易中，投資者一定要認清交易中的誤區，學會一定的技巧，才可以應對各種交易中出現的狀況。點擊個股期權，可以幫助投資者學到更多有關投資方面的技巧，更能讓您在投資中獲取比較大的贏利。